如何通过数字财富赚取被动收入？

Staking 验证器、DeFi 借贷服务和生息账户为数字货币持有者提供了资产“赚钱”的手段。

原文：Bitcoinnet Jamie Redman

来源：odaly planet daily，译者：Moni，原标题《通过数字财富获得被动收入：深入研究加密收入、抵押贷款和生息账户》

在过去两年中，大多数允许加密资产持有者赚取收入的投资工具都呈指数级增长。 任何人都可以通过去中心化金融平台以多种方式赚取收入。 Staking 验证器、DeFi 贷款服务和生息账户为数字货币持有者提供了从资产中“赚钱”的手段。

加密货币收入和被动收入

事实上怎么证明比特币收入合法，很多人甚至通过投资一种货币，在未来赚了数十亿。 今天，加密货币市场上有 5,700 种数字资产。 人们可以使用权益验证器或钱包将数字货币存储在可以提供利息支付的受托人中。 此外，人们还可以从一些加密货币抵押贷款中积累收入和利润。 根据加密行业和游戏公司的数据，有超过 666 家抵押和收入服务提供商可以提供利息。

股权验证者和钱包

抵押贷款服务提供商类似于投资平台，允许用户抵押他们的抵押贷款利息 (POS) 代币，每周或每月向用户支付费用。 抵押品验证者将负责处理利息支付交易的证明。 他们在处理这些交易时可以获得相应的手续费收入。 一些数字货币钱包还将提供利益证明代币质押服务。 用户可以通过这些钱包客户端存储代币，从而获得抵押收入。

目前市场上抵押贷款服务商有mycontiner、staged、just mining、hashquark、fitting networks、evertake、infstones、stack fish、SNZ pool、stack cube、MXC极域、hotbit、stack platforms（如下图） . 需要注意的是，抵押收益率是可变的，取决于用户抵押的代币类型，但用户可以获得的抵押收益率基本在1%到100%之间。

例如，hashquark 用户可以抵押的加密代币包括 dash、cosmos、IrisNet、qtum 和 tezos。 但是，每个代币的回报率是不同的。 在撰写本文时，cosmos 可以为代币质押者提供高达 8.09% 的收益率，而 tezos 可以为代币质押者提供高达 5.5% 的收益率。

对代币抵押感兴趣的也可以使用一些支持代币抵押利息凭证的数字货币钱包，比如cake DeFi、AtomoWallet、atomex、chaonode tech、math wallet、gaurda wallet（下图）。 其中，原子钱包目前支持的抵押代币种类最多，包括Tron、Cosmos、Tezos、Neo、vechain、algorand、Komodo和band。

当然，Band Protocol 似乎在定价和收入方面做得很好。 原子钱包中的抵押债券资产收益率可达17%以上。

管理利息账户和去中心化金融

除此之外，数字货币持有者还可以利用加密货币交易所的DeFi平台和托管生息账户产生被动收入。 如今，许多 DeFi 应用受到用户的欢迎，加密货币投资者每天都在使用 AAVE、Nuo network、BZX、compound、dydx 等平台（如下图所示）。

上图是AAVE平台，可以让人们赚取0.02-4.92%的收益，支持USDC、ETH、Dai、Rep、link、tusd等大约15种不同的数字资产。在dydx平台上，人们可以获得其收入的 0.10-14.45% 并支持注入加密资产，例如比特币 (BTC)、tETHer (USDT) 和 Dai。 值得注意的是，稳定币目前是整个领域最受欢迎的商品，涵盖 DeFi 平台、交易所和托管服务提供商。 由于市场需求旺盛，Dai、USDT、USDC 等稳定币收益率较高。

此外，许多知名的加密货币交易所、抵押收入服务商和托管人都为阳光中的几乎所有数字资产提供计息账户。 以下是一些行业示例：

1根据加密网络平台提供的数据，人的年化收益率最高可达8%，稳定币利率更高，可达12%。 加密网络的生息收益计划如下图所示：

2Blockfi 声称该平台允许投资者赚取利息、借入和交易加密货币。 客户可以在比特币、以太坊、莱特币、USDC、GUSD和Pax代币上获得8.6%的年化收益率。此外，使用blockfi平台的生息账户没有最低余额要求

3 另一个流行的生息账户平台是 cred，它允许人们按月赚取利息。 用户还可以每天赚取复利。 他们还可以抵押现金、链接、USDT 和许多其他加密货币（资产）。 Cred 的业务目前覆盖全球 196 个国家的 60,000 多家客户，并已承诺提供超过 2 亿美元的加密资产。 Cred 还提供“计算器”个性化服务，根据用户选择的加密项目计算用户可以赚取多少。 例如，如果用户选择一个6个月的项目并订阅50个BCH，然后选择3%的复利，那么用户每天可以赚取218美元的净复利收益。

加密收入和相关风险

毫无疑问，试图为抵押贷款、贷款和收入获得项目加密资金会增加风险。 上面提到的一些平台本质上是交易所和托管服务商，所以如果你将资产存入它们，就意味着你将资产存入了“第三方提供商”，因此存在相应的风险，例如：交易所和托管解决方案提供商可能会被黑客攻击，资金可能会丢失，或者第三方可能会破产。

当然，人们可以将利益证明代币存储在不受管理的抵押钱包中，但这仍然不是万无一失的，因为许多 DeFi 代币仍然受到加密货币市场价格变化的影响。 没有一个 DeFi 平台是完美的——2020 年 3 月 12 日，加密货币市场发生了“黑天鹅”事件，以太坊价格一度跌至 160 美元，导致大量贷款跌破抵押门槛，触发 makerdao，全球最大的项目清算机制：清算过程以抵押拍卖的形式进行。 用户可以通过对 Dai 进行竞价获得以太坊抵押品。 然而，由于市场崩盘，一些清算人以 Dai 价格 0 的价格赢得了以太坊抵押品清算程序的拍卖，这也导致 makerdao 的未偿还贷款债务为 400 万美元。

正如CoinBase在近期一份DeFi行业分析报告中指出的那样，目前，收入增长与风险已经呈现出同步。 尽管 DeFi 市场规模还比较小，但过高的收益率 Convex 表明市场存在额外的风险。 这些风险主要包括：

1 智能合约风险：DeFi 智能合约容易被黑客利用。 一些例子出现在 2020 年，例如 BZX、curve 和 lend me。 随着 DeFi 行业的爆发式增长，大量资金投入到新的协议中，攻击者很容易在这些不成熟的协议中找到漏洞；

2 系统设计风险：很多DeFi协议不能长期运行，但是提供了很多激励机制，比如balancer。 FTX可以通过简单的漏洞获得50%以上的收益；

3.清算风险：DeFi协议中的加密抵押品很容易受到市场波动的影响。 在市场波动中，存在债仓抵押不足的风险，会诱发清算机制，给用户造成进一步的损失；

4. 泡沫风险：一些基础网络代币（如COMP）的价格动态会有反身性，因为预期的未来价格通常与网络应用的普及程度有关，网络使用受网络激励代币未来价格的影响.

然而，尽管存在不可避免的市场风险怎么证明比特币收入合法，但 DeFi 协议提供的贷款利率和复合收益率仍远高于许多传统银行； 另一个重要因素是人们可以比传统金融系统更快地从加密生态系统中受益。 虽然大多数人仍然长期存储加密货币，但越来越多的人开始通过“赚取被动收入”来探索加密货币的效用。